类型a：学术研究报告

本研究由Zhen Zhong（中国人民大学农业与农村发展学院）、Fu Jia（英国约克大学管理学院）、Wenjin Long（中国农业大学经济管理学院）和Kevin Z. Chen（浙江大学中国农村发展研究院/国际食物政策研究所东亚与中亚办公室）合作完成，发表于2022年3月的《International Journal of Agricultural Sustainability》（20卷5期，982-997页）。研究聚焦中国奶农合作社的可持续发展问题，通过风险共担（risk sharing）与利益分配（benefit distribution）机制的分析框架，探究其与合作 longevity（合作 longevity）的关系。

学术背景
作为连接小农户与市场的重要组织，农民合作社（farmer cooperatives）在发展中国家农业领域的作用日益凸显。然而，中国合作社面临严峻挑战：截至2019年7月，虽有220万家注册合作社，但许多因治理不善成为”僵尸合作社”。尤其在奶业领域，2008年三聚氰胺事件后，小规模奶农被迫退出市场，合作社的稳定性成为产业可持续发展的关键。现有研究多单独讨论风险管理或利益分配，但二者如何共同影响合作 longevity尚不明确。本研究旨在填补这一空白，提出”风险-收益等价”（risk-benefit equivalence）和”策略-风险偏好匹配”（strategy-risk preference matching）两大原则，构建理论框架。

研究流程与方法
研究采用多案例比较法（multiple-case-study），选取中国东、中、西部三家典型奶农合作社（dairy farmer cooperatives, DFCs）：
1. Prosperous Co-op（陕西宝鸡）：采用市场化合同（market-oriented contract），138名成员，分散式养殖，下游对接Herds乳业。
2. Sunlight Co-op（山东东营）：分成制合同（sharecropping contract），21名成员，集中养殖社区模式，供应伊利集团。
3. Fresh-source Co-op（新疆伊宁）：固定租金合同（fixed rental contract），48名成员，现代化大型牧场，隶属伊源乳业。

数据收集包括：
- 深度访谈：对3家合作社共23次访谈（每家至少1名管理者+多名成员），每次30-120分钟，录音转录后编码分析。
- 问卷调查：涵盖治理结构、风险分担比例、利益分配规则等量化指标（如2016年三家合作社的利润分配占比分别为30%/70%、45%/55%、65%/35%）。
- 档案分析：调取合作社章程、合同文本及政府备案数据。

分析方法上，研究创新性地将契约形式（contract form）作为风险-利益安排的外显指标，通过跨案例比较验证理论框架。合作 longevity的测量包含：
- 稳定性指标：成员退出率、合作暂停事件、违规行为（如2012-2017年Prosperous Co-op发生18次退出，而另两家为零）。
- 主动性指标：合作满意度（5分制，Fresh-source Co-op达4.8分）和长期合作意愿（Fresh-source Co-op为5分）。

主要发现
1. 契约类型决定风险-利益配置：
- 市场化合同（Prosperous Co-op）下，成员承担90%以上生产与市场风险，但可获得70%利润份额。由于风险偏好错配（合作社作为组织本应更具风险承担能力），合作 longevity最低（满意度仅3.5分）。
- 固定租金合同（Fresh-source Co-op）通过”奶牛银行”模式，成员仅获得35%利润但几乎零风险，合作 longevity最高。数据表明，其成员年均托管费收益达954-2,160元/头，显著高于同期银行存款利率。

1. 两大原则的验证：

   • 风险-收益等价：Sunlight Co-op采用分成制，风险与收益接近1:1对应（成员承担55%风险获取55%收益），合作 longevity居中。
     
   • 策略-风险偏好匹配：Fresh-source Co-op针对成员异质性（heterogeneity）提供”托管+租赁”双模式，风险厌恶型成员选择托管（占70%），风险中性者选择租赁（占30%），实现精准匹配。
     

2. 四类情景分析：研究构建了风险-利益组合矩阵（图2），证明当合作社”高风险-高收益”与成员”低风险-低收益”组合时（情景II），合作 longevity最优。而中国普遍存在的情景I（合作社低风险-低收益/成员高风险-高收益）因违背策略匹配原则，导致30%的DFCs失效。

结论与价值
本研究首次将契约理论（contract theory）与合作社治理结合，提出：
1. 理论贡献：揭示了风险共担机制（RSM）与利益分配机制（BDM）通过契约形式影响合作 longevity的路径，弥补了传统研究忽视”策略-风险偏好匹配”的缺陷。
2. 实践意义：为政府设计差异化政策提供依据，如对市场化合同型合作社应加强风险对冲工具供给，而对固定租金型需强化利益分配监管。
3. 行业启示：中国奶业合作社需从”精英主导”转向”风险-收益再平衡”，例如推广新疆案例的”资产收益+风险隔离”模式。

研究亮点
1. 方法论创新：通过契约形式这一可观测变量，规避了传统研究依赖主观量化风险分担比例的局限。
2. 跨学科融合：将农业经济学、组织行为学与风险管理理论结合，构建”合作社可持续性诊断框架”。
3. 政策敏感性：直接回应2019年中国农业农村部合作社整顿行动，提出”风险缓释能力建设”的政策建议。

此外，研究指出成员异质性（如资本、人力、社会资源差异）是治理安排的内生变量，未来可拓展至其他农产品合作社研究。数据公开方面，作者提供了详细的访谈编码手册（见补充材料），增强了研究可重复性。